再迎巨头合并！宣伟和威士伯、PPG欲与阿克苏合并外，这两家巨头正谋划合并

　　近年来，世界涂料化工行业掀起了并购大潮，特别是巨头之间的合并更是此起彼伏，如：世界第二大涂料生产商宣伟（Sherwin-Williams）与世界第五大涂料生产商威士伯（Valspar）之间的合并，时下世界最大的涂料生产商PPG又计划收购世界第三大涂料生产商阿克苏诺贝尔（AkzoNobel）。如今，亨斯迈（Huntsman）与科莱恩（Clariant）两个巨头也计划合并了。

　　5月22日，美国化学品公司亨斯迈与瑞士科莱恩共同宣布，董事会一致通过了一项最终协议，通过全部股票平等交易并购。该交易预计将在2017年年底前完成，需要经科莱恩和亨斯迈股东批准，以及监管批准和其他惯例结束条件的约束。科莱恩和亨斯迈有信心可以及时获得所需的监管部门的批准。

　　合并后的公司将命名为Huntsman Clariant。在2016年基础上，两家公司的组合将创建一个领先的全球专业化学品公司，销售额约为132亿美元，经调整EBITDA为23亿美元，合并后的企业价值约为200亿美元。

　　资料显示，亨斯迈公司是一家上市的全球差异化学品制造商和营销商，2016年收入约为100亿美元。在约30个国家拥有100多家制造和研发设施，在5个不同的业务部门内雇佣了约15000名员工，旗下拥有先进材料、包括计划IPO的Venator Materials Corporation的颜料和添加剂部门。

　　资料显示，亨斯迈是一家上市交易的全球特殊化学品制造商和销售商，2016年营业收入约100亿美元。亨斯迈在全球大约30个国家运营100多个生产和研发机构，集团旗下5个事业部门（包括计划分拆为Venator材料集团的颜料和添加剂事业部），拥有大约15000名员工。

　　资料显示，科莱恩是全球领先的特种化学品公司，总部位于瑞士巴塞尔附近的Muttenz。2016年底，该公司雇用总人数为17442人。在2016财政年度，科莱恩公司的销售额约为60亿瑞士法郎。旗下拥有护理化学品、催化剂、自然资源和塑料与涂料四大业务部门。

　　联合实体将受益于彼此的优势。在极具吸引力的终端市场和地理位置，它将有显着改善的增长。Huntsman Clariant将利用可持续发展中的共享知识，拥有更强大的联合创新平台。这将有助于开发新产品，以提供卓越的回报和推动股东价值。

　　“这是在正确的时间进行的完美交易。科莱恩和亨斯迈联手致力于获得更广泛的全球影响力，创造更持续的创新能力和实现新的增长机会。”科莱恩公司首席执行官Hariolf Kottmann表示，“这符合所有利益相关者的利益。Peter R.Huntsman和我有同样的战略眼光，我期待与他合作。”

　　亨斯迈公司总裁兼首席执行官Peter R.Huntsman评论说：“我期待与Hariolf Kottmann紧密合作，Hariolf Kottmann是一位在过去十年中钦佩和信任的人。我们也期待着与他在世界各地非常有才华的同事密切合作。我们将共同创造全球特种化学品的领导者，并提供综合的资产负债表，提供巨大的财务实力和灵活性。”

　　在全球经济增长不均衡之际，这两家公司正在探索削减成本并提高收入的方法。据知情人士透露，协议尚未签署，但正在磋商的协议条款提出。

　　基于两家公司当前市值，科莱恩股东持有新实体约52%的股权，亨斯迈股东持有其余股权。每个亨斯迈股东获得HuntsmanClariant的1.2196股亨斯迈股份（每个现有科莱恩股份将在HuntsmanClariant股份中保持优异）。此外，董事会与科莱恩和亨斯迈相同；全球总部在瑞士Pratteln，运营总部在得克萨斯州的Woodlands。在瑞士证券交易所和纽约证券交易所进行双重证券交易所上市。

　　双方表示，新公司将通过更强大的技术、产品和人才组合，加快创造股东价值。合并后的公司预计将从年度成本协同效应的约4亿美元实现超过35亿美元的价值创造。完整的协同效应将在两年内完成。这些协同效应将通过降低运营成本和改进采购来实现。目标协同效应约占2016年总收入的3%，一次性成本高达5亿美元。还将节省额外的现金税。

　　合并后的公司将在瑞士注册成立，由科莱恩和亨斯迈等人代理董事会管理，并将遵循瑞士公司治理标准。目前科莱恩公司首席执行官Hariolf Kottmann将担任新公司的董事长，亨斯迈公司现任总裁兼首席执行官Peter R.Huntsman将成为新公司的首席执行官。亨斯迈创始人兼董事长Jon Huntsman将成为新公司的荣誉董事长和董事会成员。合并得到科莱恩和亨斯迈家族股东的强烈承诺。该公司将在瑞士交易所和纽约证券交易所上市。Huntsman Clariant将使用国际财务报告准则，从2018年第一季度开始将以美元报告，并将根据SEC要求开始提交10Q和10K。